趣店的发展与隐忧

　　尽管消费分期已成为香饽饽，但行业的未来动向仍存不确定性。

　　2017年10月18日，中国的金融科技公司趣店正式登陆纽交所，并在上市首日交出了一份亮眼成绩单。开盘价为34.35美元，较之此前IPO价格24美元涨幅达43.1%。

　　《中国经济信息》记者了解到，趣店在此次IPO中共发行了3750万股股票，融资额达9亿美元，不仅是美国今年以来第四大规模的IPO，更成为中国企业在美上市的最大规模交易。此举也让趣店一举成为消费分期领域的独角兽。

　　截至目前，趣店已完成了8轮融资，其每年的净利润也十分可观。据悉，今年上半年净利润接近10亿元，同比增长695.2%。无疑，趣店已经成为了一家非常赚钱、业务增长飞速的公司。

　　“花明天的钱，享受今天的资源，靠未来的收入减轻目前的压力。”这一理念让越来越多的消费者认知，进而使分期消费成为一种潮流消费，并涉足了教育、医疗、美容、健身、旅行、汽车等多个消费场景。

　　作为信贷消费的一种，消费分期已经成为香饽饽，但不容忽视的是，这一行业的监管危机一直都存在，行业现状也久遭诟病，因此，趣店的未来发展仍面临着诸多挑战与风险。

　　场景转型

　　彼时火得一塌糊涂的校园贷市场，将主攻校园市场的分期乐和趣分期两家分期消费企业捧红了。

　　相较分期乐而言，趣店的前身“趣分期”于2014年3月才正式上线，主要为大学生人群提供分期付款服务。在这个平台上注册并经过审核的大学生，可以用分期付款方式购买京东、天猫、一号店、携程等所有电商网站出售的商品或服务。

　　尽管进入市场较晚，为了压倒竞争对手，趣分期初期便在校园里展开疯狂的“地推”。数据显示，到2015年，趣分期就覆盖了超3000所大学，拥有超5000名校园代理和上万名兼职员工。地推团队让大学生在校园寝室、厕所、公众的广告牌上，时时可见趣分期的贷款广告。加之强大补贴让趣分期迅速占领了市场。

　　将较高成本投入到抢占市场方面，尽管用户收效喜人，可还是让趣店在2015年亏损达2.33亿元。不仅如此，发展至2016年，伴随监管部门的进一步介入，让野蛮生长之下的校园贷业务难以为继。“裸条贷”、巨额贷款迫使学生自杀等丑闻不断爆发，这也让趣分期所在的行业泡沫破裂。

　　此间，趣店不得不放弃大学生用户群，转向了蓝领和白领，并且迎来了蚂蚁金服的强大流量支持。趣店的市场和销售费用在总支出中的占比不断下降，营收、利润都持续增长，逐渐扭亏为盈。公开资料显示，趣店在2016年赚了5.77亿元。有分析人士认为，这是其退出校园贷后，解散大量地推人员，依赖支付宝渠道带来的效果。但趣店方面则进一步指出：由于总收入大幅增加，规模经济化，未来仍需拓展新渠道，减少对支付宝的依赖。